Szanowni Państwo,

w dniu 28 maja 2010 r. SII uczestniczyło w Zwyczajnym Walnym Zgromadzeniu Spółki FOTA S.A. W obradach wzięli udział akcjonariusze Bogdan i Lucyna Fota (73,59% ogólnej liczby głosów), ING OFE (5,28% ogólnej liczby głosów) oraz SII posiadające 1 akcję.

Oprócz typowych uchwał przewidzianych dla zwyczajnego walnego zgromadzenia spółki akcyjnej ZWZ podjęło również uchwałę w sprawie zmiany Statutu Spółki. Zgodnie z propozycją zmiany Rada Nadzorcza wyraża zgodę na zawarcie przez Spółkę pojedynczej umowy lub serii powiązanych umów o wartości przekraczającej równowartość w złotych 50.000 €, z podmiotem powiązanym ze spółką, członkiem rady nadzorczej albo zarządu oraz z podmiotami z nimi powiązanymi, z wyłączeniem umów dotyczących obrotu towarowego w ramach działalności statutowej Spółki (przed przyjętą zmianą Statut Spółki nie przewidywał wyłączenia zgody Rady Nadzorczej względem umów dotyczących obrotu towarowego w ramach działalności statutowej). W ocenie SII zaproponowana zmiana Statutu rodzi ryzyko nadużyć, a transakcje handlowe z podmiotami zależnymi lub powiązanymi powinny być szczególnie nadzorowane i przeprowadzane w sposób transparentny. Mając na uwadze, iż członkowie Rady Nadzorczej mają możliwość głosowania za pomocą środków porozumiewania się na odległość (a więc mogą podejmować dużą liczbę uchwał w krótkim czasie), wprowadzenie do Statutu proponowanej zmiany było w naszej ocenie bezzasadne.

W czasie obrad przeprowadzona została również obszerna dyskusja, z której płyną następujące wnioski:

• w 2009 r. spółka spłaciła kredyty bankowe w kwocie 38 mln zł, wykorzystując w tym celu blisko 80% zysku z działalności operacyjnej,

• spółka nie korzysta już z asymetrycznych struktur opcyjnych,

• banki odstąpiły od obowiązującego w 2009 r. rygorystycznego nakazu dynamicznego obniżania zadłużenia, przez co w chwili obecnej możliwe jest nawet podniesienie poziomu zadłużenia,

• regulacje europejskie dotyczące systemu sprzedaży samochodów, usług serwisowych i części zamiennych, które weszły w życie w dniu 1 czerwca 2010 r., nie wpłyną na sytuację firmy, ponieważ są one jedynie ponowieniem dotychczas obowiązujących przepisów,

• Zarząd Spółki nie będzie rekomendował wypłaty dywidendy z zysku Spółki za 2010 r.

Zysk netto za 2009 r. w kwocie 7 mln zł został w całości przeznaczony na kapitał rezerwowy.

Paweł Wielgus
Dyrektor ds. Prawnych
e-mail: pwielgus@sii.org.pl
tel: 071 332 95 66