Chat with us, powered by LiveChat

Energetyka w dołku – przegląd wykresów spółek z sektora

Skomentuj artykuł
© ipopba - Fotolia.com

W poprzednim komentarzu przyjrzeliśmy się wybranym blue chipom, których notowania mocno odbiły w ostatnich sesjach. Dzisiaj pozostajemy w gronie dużych spółek, jednak skoncentrujemy się na czterech głównych spółkach skarbu państwa z sektora energetycznego.

WIG_ENERGIA

Sektor energetyczny nie ma za sobą udanego pierwszego półrocza 2018 roku, co dość dobrze oddaje wykres indeksu sektorowego. Od szczytu ze stycznia, czyli z okolic 3.200 punktów notowania spadły do historycznego dołka z listopada 2016 roku na poziomie 2.261 punktów, co przekłada się na przecenę  na poziomie 29,3%. W ostatnich tygodniach indeks dwukrotnie odbijał się od poziomu 2.300 punktów, jednak na razie popytowi zabrakło siły na kontynuowanie wzrostów. Obecnie notowania znajdują się w ciekawym miejscu, bo w okolicach oporu wynikającego ze strefy oporu 2.420 – 2.470 (poprzednie lokalne szczyty), a także z krótkoterminowej linii trendu spadkowego. Wybicie powyżej tego oporu byłoby pozytywnym sygnałem analizy technicznej.

 

WIG_ENERGIA – wykres notowań
Źródło: opracowanie własne na podstawie wykresu wygenerowanego w programie AmiBroker; Dane: Stooq.pl.

 


 

Partner strategiczny

 

 

Członkowie Stowarzyszenia Inwestorów Indywidualnych mogą skorzystać ze specjalnej oferty domu maklerskiego Noble Securities, między innymi z prowizji 0,18% na zakup akcji.

 

Więcej informacji o promocji


PGE – kapitalizacja 18,64 mld zł

PGE pod względem kapitalizacji jest największą spółką z sektora energetycznego (jest większe nawet od sumy kapitalizacji Enei, Tauronu i Energi). Jeszcze w maju kurs akcji wyznaczył nowe, historyczne minimum na poziomie 9,01 zł, jednak tylko intraday, w cenach zamknięcia dołek z listopada 2016 roku został obroniony. Od marca do czerwca notowania PGE znajdowały opór w strefie 10,75 zł – 10,90 zł, nie testując nawet okrągłej ceny 11 zł. W ostatnim impulsie wzrostowym warto zauważyć, że kurs akcji chociaż na chwilę pokonał 10 zł, znajdując się najwyżej od 6 tygodni. Niestety podczas dzisiejszej sesji, tj. 31 lipca br., po przecenie o 3,4% kurs znowu powrócił poniżej 10 zł.

 

PGE – wykres kursu akcji
Źródło: opracowanie własne na podstawie wykresu wygenerowanego w programie AmiBroker; Dane: Stooq.pl.

 

Enea – kapitalizacja 4,21 mld zł

Wykres Enei jest bliźniaczo podobny do PGE, nawet istotne poziomy są do siebie zbliżone, jednak ważną różnicą jest wielkość kapitalizacji – 4,21 mld zł wobec 18,64 mld zł. Notowania spółki również znajdowały opór nieco poniżej ceny 11 zł, kilkukrotnie odbijając się w dół od tego oporu w pierwszej połowie bieżącego roku. W lipcu kurs pokonał dołek z kwietnia i spadł poniżej 9 zł. Jednak na razie notowania nie przetestowały historycznego minimum z listopada 2016 roku, a kilka ostatnich sesji to mocne odbicie. Podczas dzisiejszej sesji, tj. 31 lipca br., notowania zamknęły się powyżej istotnego oporu 9,5 zł. Kontynuacja wzrostów w kolejnych sesjach byłaby pozytywnym sygnałem analizy technicznej. 

 

Enea – wykres kursu akcji
Źródło: opracowanie własne na podstawie wykresu wygenerowanego w programie AmiBroker; Dane: Stooq.pl.

 


 

Analiza techniczna spółek z GPW (webinar analityczny)

Poniedziałek, 6.08, godzina 14:00

Każdy uczestnik będzie mógł zgłosić swoją spółkę do analizy

Weź udział 

Playlista ze wszystkimi analizami

 


Tauron – kapitalizacja 3,91 mld zł

Tauron jest jedyną spółką sposród czterech zaprezentowanych, której kurs akcji w 2018 roku wyznaczył nowe, istotnie niżej położone historyczne minimum. Pod koniec maja notowania ustanowiły nowy dołek na poziomie 2 zł w cenach zamknięcia, 1,96 zł w cenach instraday. Dynamiczne odbicie od tego dołka zakończyło się niestety tylko na poziomie poprzedniego lokalnego szczytu – 2,45 zł, a więc jak dotąd spadkowa struktura coraz niższych szczytów i dołków jest podtrzymana. Dodatkowo, od kilku tygodni kurs akcji Tauronu porusza się w kanale spadkowym. Jednym z pozytywnych sygnałów analizy technicznej będzie wybicie górą z tego kanału spadkowego, a kolejnego można upatrywać w pokonaniu wspomnianego wcześniej oporu na poziomie 2,45 zł.

 

Tauron – wykres kursu akcji
Źródło: opracowanie własne na podstawie wykresu wygenerowanego w programie AmiBroker; Dane: Stooq.pl.

 

Energa – kapitalizacja 3,76 mld zł

Energa była spółką z sektora, której notowania długo zachowywały się lepiej od omówionych poprzedników (np. jej kurs akcji jako ostatni spadł poniżej 200-okresowej dziennej kroczącej), a dotychczasowy dołek trwającej korekty jest najbardziej oddalony od historycznego minimum – 8,5 zł wobec 7 zł. Pomimo tego, jak na razie notowania kontynuują ruch w spadkowej strukturze coraz niższych szczytów i dołków, a szukanie pozytywnych sygnałów analizy technicznej nie należy do najprostszego zadania. Na wykresie można wyznaczyć spadkowy klin, w którym notowania poruszają się już 2 miesiące, a podczas dzisiejszej sesji, tj. 31 lipca br., kurs akcji podjął próbę wybicia górą z tej formacji, jednak ostatecznie zakończyło się to czerwoną, spadkową świecą z cieniem górnym. Na dodatek, niewiele wyżej przebiega istotny opór w okolicach 9,5 zł.

 

Energa – wykres kursu akcji
Źródło: opracowanie własne na podstawie wykresu wygenerowanego w programie AmiBroker; Dane: Stooq.pl.

 

 

 

--

Projekt „ATrakcyjne Spółki” ma tylko i wyłącznie charakter informacyjno-edukacyjny, a poszczególne analizy są wyłącznie subiektywną opinią autorów i nie stanowią „rekomendacji inwestycyjnych” w rozumieniu przepisów art. 3 ust. 1 pkt 35) Rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) NR 596/2014 z dnia 16 kwietnia 2014 r. w sprawie nadużyć na rynku (rozporządzenie w sprawie nadużyć na rynku) oraz uchylające dyrektywę 2003/6/WE Parlamentu Europejskiego i Rady i dyrektywy Komisji 2003/124/WE, 2003/125/WE i 2004/72/WE (Dz.U.UE.L.2014.173.1 z dnia 2014.06.12) ani „informacji rekomendującej” w rozumieniu art. 3 ust. 1 pkt 34) ww. Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, lub ich emitentów (Dz.U. z 2005 r. Nr 206, poz. 1715), lub jakiejkolwiek porady. Stąd Stowarzyszenie Inwestorów Indywidualnych oraz autorzy nie ponoszą żadnej odpowiedzialności za szkody poniesione w wyniku decyzji inwestycyjnych podjętych na podstawie lektury treści publikowanych w ramach niniejszego projektu. W inwestowaniu należy korzystać z wielu źródeł i konfrontować je przed podjęciem decyzji.

Autor artykułu

 

Adrian Mackiewicz, główny analityk rynku akcji SII Adrian Mackiewicz, główny analityk rynku akcji SII

Posiadacz tytułu CFA i licencji doradcy inwestycyjnego (nr licencji 571). Ze Stowarzyszeniem Inwestorów Indywidualnych współpracuje od 2014 roku, obecnie na stanowisku dyrektora działu analiz. Autor licznych komentarzy rynkowych i analiz spółek notowanych na polskiej giełdzie. Prowadzi cykliczne webinary poświęcone analizie spółek z GPW oraz edukacyjny portfel akcyjny. Można go posłuchać w podcaście SII Echa Rynku. Prelegent na konferencjach inwestorskich. Autor wielu materiałów edukacyjnych, artykułów i webinarów, poświęconych zagadnieniom związanym z inwestowaniem i analizowaniem instrumentów finansowych. Zwolennik fundamentalnego podejścia do inwestowania.

Zwiększenie konkurencyjności działalności Stowarzyszenia Inwestorów Indywidualnych poprzez wdrożenie oprogramowania do obsługi subskrypcji

Stowarzyszenie Inwestorów Indywidualnych realizuje projekt "Zwiększenie konkurencyjności działalności Stowarzyszenia Inwestorów Indywidualnych poprzez wdrożenie oprogramowania do obsługi subskrypcji" współfinansowany przez Unię Europejską ze środków Funduszy Europejskich w ramach Programu Operacyjnego Inteligentny Rozwój. Sfinansowano w ramach reakcji Unii na pandemię COVID-19. Więcej informacji o projekcie